Zaktualizowano 8 maja 2023 r
Istnieją dwa sposoby analizowania wydajności zasobu. Analiza techniczna wykorzystuje wskaźniki, aby spróbować przewidzieć przyszłe wyniki na podstawie przeszłego ruchu i wielkości aktywów. Ten rodzaj analizy jest często łączony z analizą fundamentalną.
Analiza fundamentalna to metoda pomiaru wewnętrznej wartości papieru wartościowego poprzez badanie odpowiednich czynników ekonomicznych i finansowych.
☝️
Analitycy fundamentalni przyglądają się wszystkiemu, co może potencjalnie wpłynąć na wartość papieru wartościowego, czynniki makroekonomiczne takich jak stan gospodarki i przemysłu w czynniki mikroekonomiczne takich jak efektywność zarządzania przedsiębiorstwem.
Celem tej wyceny jest oszacowanie wartości, którą handlowcy mogą następnie porównać z aktualną ceną aktywów i zrozumieć, czy jest przewartościowany, czy niedowartościowany.
Choć wydaje się to proste, często trudno jest zrozumieć czynniki, które należy ocenić, aby wyrobić sobie obiektywną opinię o wartości zabezpieczenia.
Ilościowy i jakościowy
Wszystkie czynniki ekonomiczne można podzielić na dwie kategorie.
Podstawy ilościowe odnoszą się do wszystkiego, co można przedstawić w konkretnych liczbach, są to wymierne cechy firmy lub sektora.
Cechy jakościowe skup się bardziej na jakości technologii firmy, rozpoznawalności marki, kluczowych menedżerach i innych, być może mniej oczywistych, ale ważnych cechach.
Rzućmy okiem na podstawowe czynniki, które należy wziąć pod uwagę, rozważając giełdę.
Jak analizować akcje?
Korzystając z bilansu firmy, rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych, inwestorzy mogą zorientować się w wartości akcji. Analitycy fundamentalni wykorzystują dane z analizy giełdowej, aby zrozumieć pozycję firmy w stosunku do jej branży, gospodarki i konkurentów.
Chociaż niektóre czynniki można uznać za „ważniejsze”, takie jak zyski firmy, w rzeczywistości handlowcy muszą ocenić firmę jako całość, aby podjąć świadomą decyzję. Zarówno czynniki jakościowe, jak i ilościowe mogą zmienić sytuację i wpłynąć na wyniki akcji.
Czynniki jakościowe
Niektóre kluczowe czynniki jakościowe, które można wziąć pod uwagę przy zakupie lub sprzedaży akcji, a także podczas handlu kontraktami CFD na akcje, to na przykład:
W czym specjalizuje się firma? Co sprawia, że wygrywa lub traci pieniądze? Niezbędne jest zrozumienie pozycji firmy na rynku, aby ocenić jej perspektywy.
Czy firma ma przewagę konkurencyjną? Czy jest wyjątkowy w świadczonej usłudze? Pewne firmy niewątpliwie dominują w branży, a kiedy firma może trzymać swoich konkurentów na dystans, pozwala ona i jej akcjonariuszom cieszyć się długoterminowym wzrostem i zyskami. Oceniając firmę na tym etapie, staraj się być bezstronny, nie dając przewagi np. firmom, które osobiście preferujesz.
Silne przywództwo jest niezwykle ważne dla każdej firmy, a zmiana przywództwa może drastycznie wpłynąć na jej wyniki, na dobre lub na złe.
Zrób krok wstecz i oceń branżę, w której działa firma jako całość. Czy jest to branża z potencjałem? Jak może ewoluować w nadchodzącym roku? Niezależnie od tego, czy jest to duża, czy mała firma, to jej pozycja w sektorze ma na nią największy wpływ.
Czynniki ilościowe
Niektóre ważne fundamentalne czynniki ilościowe wyrażone są w następujących wskaźnikach:
Ta liczba pokazuje zysk firmy podzielony przez liczbę akcji. Im wyższy EPS, tym bardziej rentowna firma.
Ten kluczowy wskaźnik wyceny porównuje EPS z bieżącą wartością akcji. Jeśli wskaźnik EPS jest wysoki, może to wskazywać, że akcje są przewartościowane, a niski wskaźnik EPS może wskazywać, że spółka jest niedowartościowana lub nieatrakcyjna inwestycja.
Oblicza się go, dzieląc wskaźnik ceny do zysku spółki przez roczną stopę wzrostu zysku na akcję. Wskaźnik ten służy do oceny wyników firmy w czasie.
ROA jest obliczany poprzez podzielenie całkowitych przychodów firmy przez całkowite aktywa i pokazuje, jak skutecznie firma przekształca aktywa w przychody.
Wskaźnik ten mierzy zdolność firmy do zwrotu dochodu akcjonariuszom.
Jak poznać fundamenty firmy?
Przedsiębiorstwa publiczne udostępniają publicznie informacje o swojej sytuacji finansowej, które zazwyczaj są dostępne w Internecie. Aby znaleźć raporty o zarobkach firmy, informacje o strukturze zarządzania i inne szczegóły, zawsze najlepiej jest sprawdzić oficjalną stronę internetową firmy. Raporty o zarobkach są zwykle publikowane zgodnie z harmonogramem, więc możesz znaleźć te informacje w kalendarzu ekonomicznym.
Wiadomości mogą być również cennym źródłem informacji o różnych aktywach. Aby dowiedzieć się więcej o tym, jak wykorzystywać wiadomości ekonomiczne w handlu, obejrzyj ten film instruktażowy.
Przydatne mogą być również media społecznościowe firmy: mogą dać wyobrażenie o zorientowaniu firmy na klienta i ujawnić dodatkowe szczegóły dotyczące jej produktów i usług.
Wniosek
W zależności od tego, jak dokładne chcesz, aby było, istnieje wiele innych czynników, które należy wziąć pod uwagę przy ocenie zapasów. Jednak te podstawowe podstawy wystarczą, aby mieć przegląd, aby wybrać te, które dobrze sobie radzą i które pasują do Twojej strategii handlowej.
Źródło: IQOption blog (blog.iqoption.com) 2023-05-08 11:53:08
Artykuł został przetłumaczony w celach informacyjnych i promocyjnych. Tłumaczenia mogą nie być poprawne i mogą zawierać błędy, za które nie ponosimy odpowiedzialności. Uwaga: ten artykuł został przetłumaczony przy użyciu sztucznej inteligencji. Jeśli masz problemy ze zrozumieniem artykułu, zapoznaj się z oryginalnym artykułem z bloga IQOption.
